臺積電三季度營收172.8億美元，同比下滑14.6%！3nm貢獻了6%營收

10月19日，晶圓代工龍頭大廠臺積電召開法說會，公布了2023年第三季業績。臺積電總裁魏哲家、財務長黃仁昭以及法人關系處處長蘇志凱出席了在線法說會。

三季度營172.8億美元，同比下滑14.6%

臺積電三季度業績合并營收為新臺幣5,467.3億元，同比下滑10.8%，環比增長13.7%；凈利潤為新臺幣2,110億元，同比下降24.9%，環比增長16.1%；每股EPS為新臺幣8.14元，同比下滑24.9%，折合美國存托憑證每單位為1.14美元。累計，2023年前三季營收金額為新臺幣15,362.04億元，每股EPS為新臺幣23.14元。

臺積電表示，以美元計算，第三季營收為172.8億美元，較2022年同期減少14.6%，較2023年第二季增加10.2%。另外，該季毛利率為54.3%，營業利益率為41.7%，凈利潤率為38.6%。

在此前二季度的法說會上，臺積電預計，三季度以美元計算的營收將介于167億至175億美元。以1美元兌換新臺幣30.8元的匯率基礎計算，預計三季度營收金額介于5,143.6億至5,390億元，較第二季增長了6.5%~11.6%。毛利率為51.5%~53.5%，營業利益率38%~40%。

從最新的三季度財報來看，以美元計算的營收符合預期，而毛利率、營業利潤率均超出了臺積電此前的指引。

3nm營收占比6%

從各技術節點的營收占比來看，2023年三季度，臺積電3nm制程的營收在總營收當中的占比為6%，這主要得益于搭載A17 Pro處理器的iPhone 15 Pro系列的出貨；5nm制程占比37%，相比二季度增長了7個百分點；7nm制程占比16%，相比二季度減少了7個百分點。7nm及更先進的制程營收的占比為59%，相比二季度減少了6個百分點。

以應用來分析，高性能計算領域的營收在整體營收當中的占比達42%，營收較二季度增長了6%；其次為智能手機，占比39%，營收較二季度大幅增長33%；物聯網占比9%，營收較二季增長了24%；車用電子占比5%，營收較二季度減少24%；消費類電子占比2%，營收較前二季度減少1%；其他部分占比3%，營收較二季度下滑2%。

臺積電財務長暨發言人黃仁昭副總經理表示，臺積電2023年第三季的業績受益于領先業界的3nm技術產品的強勁量產，及市場對5nm技術的更多需求。

臺積電總裁魏哲家指出，3nm的量產，并已用于HPC和智能手機，預期未來會有更強勁需求，總體來看，預計2023年3nm制程將貢獻全年晶圓營收的中個位數（mid-single digit，即4%-6%）百分比。魏哲家稱，之后3nm家族的N3P和N3X制程，將成為臺積電另一個大規模且有長期需求的制程技術。

不過，三季度3nm及5nm先進制程所帶來的增長，部分被客戶持續的庫存調整所抵消。據臺積電統計，今年第三季應收帳款增加了3天至35天，至于庫存天數則只是減少了3天，目前仍達96天。

對于半導體市場景氣何時復蘇時的問題，魏哲家表示，看到一些復蘇的早期跡象（early signs）在PC與手機上都有出現，不過是否看到底部，可說非常接近、非常接近，但目前仍然很難說是否會強勁復蘇，因為客戶仍在謹慎控管庫存，加上中國大陸市場需求也仍舊疲弱。

四季度營收或將環比增長13%

在2023年第四季的財測方面，黃仁昭表示，以美元計價的營收金額約為188億美元到196億美元之間，毛利率為51.5%~53.5%，營業利潤率為39.5%~41.5%。若以1美元兌換新臺幣32元的匯率基礎計算，臺積電2023年第四季的營收將落在新臺幣6,016億元到6,072億元之間，較第三季成長成長9%~13%。

黃仁昭則表示，預期手機市場增長率仍將低于公司未來的增長率，高性能計算（HPC）仍會是最強勁的增長并在后續數年的成長貢獻。

在資本支出方面，2023年全年資本支出則是維持上一次法說會重申的320億美元至360億美元下緣區間金額，沒有進一步改變。

編輯：芯智訊-浪客劍