日本今年最大IPO？傳NAND Flash大廠鎧俠10月上市

8月26日消息，據日本媒體報道，日本NAND Flash大廠鎧俠（Kioxia）已于23日向日本東京證券交易所提出上市申請，目標今年10月IPO，上市時的市值預估超過1.5萬億日元，有望成為日本2018年以來最大規模IPO。

報道稱，鎧俠上市時的市值若超過1.5萬億日元的話，將超越2023年上市的半導體設備商KOKUSAI的4,200億日元（日本2023年最大規模IPO案），也將高于目標今年10月上市的東京地下鐵（Tokyo Metro、上市時市值預計為6,400億~7,000億日元），可能將成為2018年上市的軟銀（7.18萬億日元）以來最大規模IPO。

作為全球第三大NAND Flash廠商，鎧俠前身為“東芝存儲”部門，是于2018年6月從東芝獨立出來，之后在2019年10月更名為“鎧俠”。鎧俠曾在2020年獲得在東京證券交易所上市許可，不過之后因美中貿易摩擦、市況惡化，而延后IPO計劃。

報道指出，鎧俠重啟IPO計劃、主要是因為市況好轉、業績復蘇，期望藉由上市籌措研發、增產（設備投資）所需的資金。

目前，美國投資基金貝恩資本（Bain Capital）和韓國存儲芯片大廠SK海力士（SK Hynix）設立的特別目的公司持有鎧俠56%股權、東芝持有41%，而東芝、貝恩資本將待鎧俠上市后，階段性出售鎧俠持股，而SK海力士持有鎧俠附新股預約權公司債（可轉換公司債、CB），因此待鎧俠上市后、將取得鎧俠約15%股權。

鎧俠于8月1日宣布，位于巖手縣北上市的北上工廠「第2工廠（K2）」廠房已在7月完工，之后在密切關注需求復蘇的NAND Flash市場動向的同時、將階段性進行設備投資，預估K2將在2025年秋天投產。鎧俠指出，為了預備K2投產，自2024年11月起，行政、技術部門將陸續搬進臨近K2的新行政大樓。

編輯：芯智訊-林子