中國存儲器市占2年內大躍升 盧超群：產業進入重大轉型期

全球存儲器市場正在從谷底回升，看好存儲器將成為AI運算的核心之一，但鈺創董事長盧超群示警，中國大陸廠商正加速擴張中低階DRAM產能，未來2年市占率將可望躍升至4成，恐將沖擊全球價格與產業結構。

對于短期需求，盧超群表示，是否處于真實需求或庫存拉貨，仍需進一步觀察，但從第2季起需求已逐步浮現，預期第3~4季有望逐季轉強，包括車用產品在關稅政策壓力下，目前尚未接獲任何來自客戶的負面回饋，因此將審慎態度因應短期變動，推進長期的應用布局。

鈺創觀察，旗下存儲器產品較少直接出貨至美國市場，但近期在對等關稅90天豁免期間，確實有部分客戶呈現較積極備貨動能，尤其是網絡和通信產品較為顯著，中國大陸市場出貨反較穩定，以IP Cam及安控相關的內需市場為主。

盧超群指出，存儲器在未來AI架構中占據約50%的比重，與邏輯芯片和軟件并列為AI運算的兩大核心。 隨著AI應用日益普及，內存需求也進入重大轉型期，無論是高帶寬記憶體（HBM）或通用型DRAM，市場呈長期擴張趨勢。

近年SK海力士（SK Hynix）在HBM搶得先機而受惠于AI熱潮。 盧超群認為，存儲器產業正處于重大轉型期，關鍵在于持續創新與智慧財產權的保護，未來3~5年將是關鍵決勝階段，鈺創對此已早有布局，看好未來仍有機會掌握相關商機。

不過內存在供給面仍面臨產業挑戰。 盧超群指出，中國大陸憑借低價與大量生產的策略，產能擴張速度將非常驚人，目前中國大陸業者在DDR5以下的內存市占約達20%，但未來2年將可能拉升至40%。

三星電子（Samsung Electronics）等國際大廠傳出將逐漸淡出DDR4產品線，雖然三星不會完全退出DDR5以下的市場，但會透過策略性控制產能，以應對價格壓力。

由于中國大陸這波新增產能并非正常循環，而是額外涌現的供給，對全球市場形成壓力，若未來產出持續放大，不排除全球將面臨存儲器價格新一輪修正風險。 隨著貿易競爭已蔓延至歐洲，各國開始關注中國大陸產品外溢可能造成的供需失衡與技術保護問題。

盧超群指出，未來存儲器市場將可能會出現配額制度，中國臺灣也必須提早因應，不應僅仰賴大規模量產模式，應強化產品差異化、制程創新與智財權布局，才能在新一輪記憶體競爭中站穩腳步。

鈺創表示，存儲器近年來鎖定在智慧生活等三大應用場景，包括智慧聯網、智能移動與智慧家庭。

據估計，Wi-Fi 6/6E 2025年滲透率接近8成，而Wi-Fi 7 2025年滲透率將從2024年2.1%成長到7.1%，在2026年達到13.6%，鈺創的DDR4 4Gb已導入全球電信業者Wi-Fi 6E進入量產; 2025年DDR4 4Gb及8Gb均先后打入Wi-Fi 7供應鏈。

至于DDR3 4Gb和8Gb導入于多樣車用電子產品，包括車用影音及娛樂系統等，此外，KGDM技術也切入國際智能門鎖、智能音箱、全景相機、網絡攝影機品牌。