芯片砍單風暴背后：只是變了個“缺法”

6月29日，奔馳CEO表示，全球半導體芯片短缺將持續一整年直到2023年。半導體產業的形勢非常嚴峻，今年乃至明年該行業仍將面臨挑戰。

7月1日，中國臺灣經濟日報報道，半導體芯片砍單降價風暴擴大，先前價格相對硬挺、供不應求的MCU也開始出現報價雪崩潮，尤其是消費類MCU。大陸市場更傳出全球前五大MCU廠產品價格腰斬的消息。

一面，是企業高喊缺芯；一面，是砍單降價消息頻發?，F如今半導體市場一冰一火，令人撲朔迷離。

市場情況到底如何？為何市場會出現兩極分化？芯片產能真的要過剩了嗎？為此，芯師爺采訪了幾位半導體業內人士，一窺當前芯片交易市場的實際情況。

兩極分化的背后：結構性缺芯

“之前賣一兩千元一顆的料，現在開價都降到800元了，結果買方直接給砍到80元！”黃先生是做TI 芯片業務的，他告訴芯師爺，“自從TI發布產能緩解通知以來，TI芯片價格的下跌速度完全不亞于過山車。”

“但芯片短缺也仍舊存在，不過不再是全面緊缺，而是結構性短缺?！秉S先生進一步指出，“車規芯片、工控芯片、醫療芯片依然緊缺，特別是32位高價MCU。消費類芯片則由于消費電子市場低迷，呈現供過于求的景象?！?/span>

“以ST為例，STM32F7、STM32F4、STM32H系列現在依然極為短缺，2022年幾乎沒有到貨?！弊鯯T業務的劉先生表示，“ST 部分型號價格依然堅挺，主要集中在國產不容易替代的中高端芯片。”

但消費電子需求下跌導致的低迷情緒，傳遞到了整個市場，“因為買漲不買跌，這是大多數人的心理，”劉先生對芯師爺表示，“消費芯片價格下跌，勢必影響市場信心，觀望情緒有所增加，比如有些企業明明芯片庫存都快無法滿足生產需求了，但一直遲疑不提貨，等著自己所在領域的芯片降價?！?/span>

“但消費類電子的產線和汽車芯片、工控芯片的產線并不通用，因為每一種產品所采用的晶圓工藝不一樣，消費產品所用的芯片工藝主要是7nm、14nm，這些晶圓產能對車規MCU來說是用不上的。”劉先生表示，“汽車和工業方面需求沒有下滑，反而在持續增長，依然面臨芯片短缺問題?！?/span>

芯片市場：未來依舊看好

“隨著經濟的發展，芯片需求只會日益拉升，半導體依然是充滿前景的行業。”劉先生表示，“只是由于疫情和俄烏戰爭等因素，有些市場需求，比如消費電子，短期內被抑制了。”

“由于新冠疫情爆發，居家辦公、娛樂、在線學習等需求激增，導致2020年四季度開始出現缺芯，這相當于消費電子需求提前透支了，”劉先生補充到，“再加上今年2月意外爆發的俄烏戰爭，致使歐洲石油和天然氣等能源價格上漲，歐洲民眾生活成本不斷攀升，全球通貨膨脹加劇，極大抑制了手機、PC等消費電子市場需求?！?/span>

“第二個是疫情影響，位于上海和昆山的很多電子廠紛紛停工，時長長達兩個月之久?！眲⑾壬M一步指出，“而另外一邊，很多現貨商之前預定的芯片陸續到貨，這些都是前期高價囤的貨，上海的疫情導致很多貨出不去，使得大量庫存砸在手里，疊加下游需求不振等多重因素，現在他們不得不降價拋貨，降低損失?！?/span>

“但是俄烏戰爭、疫情終會過去，隨著疫情和戰爭的影響趨弱、復工復產情緒升溫以及消費刺激政策等因素的帶動下，市場需求會逐步回暖、釋放，而當前產能增長是低于預期的。”

在6月25日舉行的2022中國南沙國際集成電路產業論壇上，汽車核心零部件廠商“博世中國”總裁陳玉東表示，目前其芯片產品平均只能滿足汽車廠商31％的需求，預計下半年供給率可以提升到50％至60％，但“缺芯”依然會是主題。

另外一方面，這兩年全球芯片供應緊張，讓中國企業充分認識到了掌握芯片技術的重要性，中低端芯片有了國產替代。

“國產替代的發展，也在這波降價潮中扮演著重要角色。”劉先生表示，“以我所代理的ST為例，汽車等領域的需求爆發，導致ST MCU價格上漲、交期延長，再加上下游分銷商的囤貨、炒貨，使得部分型號MCU產品價格飆漲，很多終端廠商買不起，便開始調整方案，尋找國產替代，國產MCU的貨因此也都能順利流向了下游電子廠，國產品牌正在一點點地搶占原屬于ST的市場，ST現貨市場也因此出現了松動。”

但是就車用、工業芯片而言，國外技術成熟，替代性門檻還是較高，國內半導體長期來看依然會呈現追趕勢頭。

芯片產能依舊緊張，交期也在延長

雖然自2020年以來，全球代工廠和國際IDM接連宣布了擴產消息，比如臺積電、聯電、英特爾、三星、力積電、中芯國際、美光、意法半導體、華虹、格芯、士蘭微、比亞迪半導體等。

但是這并不意味著隨著建廠的完成，產能就能迅速轉化為產量，市場會很快進入到產能過剩。

“從投建到正式投產，這個周期比較長，所釋放的產能還是不足以緩解芯片的短缺?！眲⑾壬硎?。

市面上消息，據市場研究機構TrendForce最新的報告顯示，由于半導體設備交期進一步延長至18~30個月，預計將對臺積電、聯電、格芯、中芯國際等晶圓廠的擴產計劃帶來沖擊，使得整體的擴產將延后2~9個月不等。并預計2023年晶圓代工產能增長率將由原先預測的10%降至8%。

此外，據富昌電子Q2的市場行情報告顯示，ST的MCU產品價格呈現出全線上漲的趨勢，交期也在延長。

具體而言，8位MCU、汽車MCU、STM32F0、F1系列32位MCU產品根本給不出交期，其他32位MCU交期也已經到了35-52周。

同時，從主流產品的貨期中來看，此前MCU的產品貨期均未有出現明顯緩解，仍舊高達50周左右。

不過，2022年庫存風暴骨牌已經倒下，預計半導體從今年下半年起一直到2023 年，可能進入較為健康的階段性庫存調整。

寫在最后

半導體是一個有著明顯周期性的行業，會不斷經歷市場需求旺盛訂單增加，價格上升——市場需求回落，訂單和價格隨之下滑——市場需求又將增長，然后重復“復蘇、擴張、頂峰和衰退” 這種循環。

長線來看，仍看好產業****，新能源汽車、工業控制、數據中心、光伏等下游領域依然維持成長趨勢，將持續拉動相關電子產業鏈需求向上，未來半導體市場將呈現結構性高增速趨勢。

來源：芯師爺